Bankacılık konsorsiyumu veya bankacılık sendikasyonu, özellikleri nedeniyle bireysel olarak üstlenemeyecekleri bir işlemi gerçekleştirmek için geçici olarak bir araya gelen bir grup finansal kuruluştur.
Bir bankacılık konsorsiyumunun yer aldığı en yaygın operasyonlar, yüksek meblağlı veya yüksek riskli olanlardır. Konsorsiyumda finansal kuruluşlar birbirinden bağımsız kalırlar: sadece bireysel olarak üstlenemeyecekleri belirli bir işlem için bir araya gelirler. Bu birlik, metin boyunca bahsedeceğimiz sendikasyon anlaşması ile gerçekleşir.
Bir bankacılık konsorsiyumunun gerçekleştiği işlemler
Bankacılık konsorsiyumu herhangi bir işlemle gerçekleştirilebilmesine rağmen, uygulamada genellikle aşağıdaki ikisi gerçekleşir:
- Sendikasyon kredileri: Bu krediler veya krediler, herhangi bir finansal kuruluş tarafından verilenlerle aynı özelliklere sahiptir, ancak bu durumda, bankacılık konsorsiyumu veya sendikasyonu, yani birkaç kuruluş tarafından ihraç edilmelerinden farklıdır. Bunlar genellikle orta veya uzun vadeli, çok yüksek miktarda ve borçlunun iflas etme riskinin nispeten yüksek olduğu kredilerdir.
- Menkul kıymet ihracı (hisse senedi, tahvil vb.): Bu durumda, konsorsiyum genellikle büyük şirketlerin veya nispeten yüksek iflas riski taşıyanların menkul kıymet ihraçlarını etkiler. Ulusal pazarlarda da gerçekleştirilebilmelerine rağmen, genellikle uluslararası pazarlarda ortaya çıkarlar.
Bankacılık konsorsiyumunu oluşturan üyeler
Konsorsiyum üç tip üyeden oluşabilir:
- müdür banka: Konsorsiyumdan sorumlu bankalardır. Yararlanıcı ile müzakere etmek ve koşulları belirlemekten sorumludurlar. Ayrıca, konsorsiyumun bir parçasını oluşturacak diğer finansal kuruluşları bulmaktan da sorumludurlar. Bir öncü banka veya birkaç tane olabilir.
- Acente bankalar: Konsorsiyuma katılan tüm bankalar tarafından seçilir ve birliğin yönetiminden sorumludur. İşlevleri, örneğin, krediler veya krediler için faiz toplamak veya menkul kıymet ihracı yapmaktır.
- Kalan katılımcı bankalar: Konsorsiyuma katılan diğer finansal kuruluşlardır.
Normalde öncü banka, operasyonda en fazla tutarı veya en fazla riski üstlenen bankadır. Tüm kuruluşlar aynı miktarda fona katıldığında, hepsi genellikle aynı düzeyde lider bankalardır ve konsorsiyum olarak adlandırılır. kulüp anlaşması
Birliği oluşturan bankalar, konsorsiyum kurallarının belirlendiği bir sözleşme niteliğindeki sendikasyon paktını imzalarlar. Sendikasyon sözleşmesi, genellikle üyeler arasında çıkabilecek olası anlaşmazlıkların veya herhangi bir kuruluş tarafından uyulmaması durumunda olası yaptırımların çözüm yolunu içerir.