Aşırı satım terimi, fiyatı hızla düştüğünde bir finansal varlığa uygulanabilir. Bu, daha sonra temellerine karşılık gelen değerin altındadır, yani analistlerin kriterleriyle örtüşmez.
Bu durum, yakında finansal güvenliğin (hisse senedi, döviz, hammadde veya benzeri) tekrar yükseleceği anlamına gelir.
Aşırı satılan bir varlık, aşırı satın alınanın tam tersidir. Birincisi fiyatında bir düşüş kaydetti, ikincisi ise bir artış. Bununla birlikte, her iki durumda da ortak bir nokta var: Yeterli teknik destek olmadan aşırı tepki sonucunda fiyatta hızlanan bir hareket.
Aşırı satılmış olarak tanımlanan finansal güvenliği satın almanız önerilir. Bu şekilde, daha pahalı hale gelmeden an yakalanmış olacaktır.
Aşırı satılan varlığın kaynağı
Aşırı satılmış bir varlığın kaynağı, yatırımcının bu güvenliği portföyünden çıkarma arzusudur. Bu, örneğin, tüm piyasayı etkileyen güçlü bir karamsarlık dalgası karşısında gerçekleşir.
Ancak, söz konusu finansal varlığın özel bir durumu da olabilir. Örneğin, belki de XY şirketinin yeni ürününün beklenen satış seviyesine ulaşmadığı haberi biliniyor. O zaman şirketin değeri ve dolayısıyla hisselerinin fiyatı düşecektir.
Borsadaki tüm fiyat düşüşlerinin aşırı satım durumuna tekabül etmediğini açıklığa kavuşturmak önemlidir. Bu, yalnızca hisse senedi hareketi, hisse senedi analizinin önerdiğinden daha belirgin olduğunda ortaya çıkar.
Aşırı satılmış bir varlığı tanımlamaya yönelik araçlar
Aşırı satılmış bir varlığı tanımlamaya yönelik araçlar iki türde sınıflandırılabilir:
- Nicel: Bunlar ölçülebilir göstergelerdir ve en iyi bilineni, bir teklifin destek seviyesini ölçmeye çalışan Göreceli Güç Göstergesidir (RSI).
RSI = 100 - 100 / (1 + RS *)
RS*, genellikle son on dört dönemi referans alarak, son fiyat düşüşlerinin ortalaması arasındaki son artışların ortalamasıdır. Daha fazla açıklama için, RSI'nin nasıl hesaplandığıyla ilgili aşağıdaki notu kontrol edin.
RSI 30'un altındaysa, varlığın aşırı satılabileceğinin bir işaretidir. Bunun MACD (gösterge) gibi diğer araçlarla desteklenmesi tavsiye edilir. Makroekonomik veya algoritmik analiz de yapılabilir.
- Nitel: Bir menkul kıymetin aşırı satılıp satılmadığını anlamanın başka bir yolu da bugünün fiyatını geçmişteki verilerle karşılaştırmaktır. Tarihsel ortalamadan uzaklaşarak hızlanmış bir hareket gözlemleniyorsa, varlığın cari fiyatı ile temelleri arasında bir dengesizliğin göstergesidir.